Смоляк И. А. Моделирование обепечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов. 2013

Смоляк И. А. Моделирование обепечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов. 2013

Автореферат диссертации
Полный текст БЕСПЛАТНО


Аннотация автореферата диссертации "Смоляк И. А. Моделирование обепечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов. 2013"


Стабильность финансового положения организации во многом зависит от своевременности реагирования руководства на изменяющиеся рыночные условия.

Секьюритизация кредитов представляет собой прекрасную возможность для банка повысить уровень ликвидности, получив дополнительный доход от реинвестирования высвобождаемых средств.

Возрастает необходимость построения модели, применимой к особенностям современного российского рынка ипотечных кредитов и модифицированной с учетом кризиса в экономике.



Целью диссертационного исследования является решение научной задачи расширения моделей оценки уровня обеспечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов, позволяющего повысить кредитный рейтинг ценным бумагам, эмитируемым по пулу этих кредитов.

Построена эконометрическая модель оценки вероятности дефолта заемщика ипотечного кредита.

Эконометрическая модель оценки вероятности дефолта заемщика ипотечного кредита была построена в системе SAS Enterprise Guide.



Построена эконометрическая модель оценки темпа роста доходов населения как функции макроэкономических показателей годового темпа роста количества безработного населения и индекса потребительских цен.

Разработана модель поправки в оценку вероятности дефолта заемщика ипотечного кредита, актуальной для современных условий российской экономики, в частности, учитывающей сценарий реализации экономического кризиса.

Введение данной поправки в разработанную на основе базовой модели MILAN модель оценки уровня обеспечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов позволяет учесть возрастающий уровень потерь по кредитам вследствие ухудшения платежеспособности заемщика.



Разработанные модели интегрированы в базовую модель MILAN оценки уровня обеспечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов, что позволило модифицировать ее для российских условий, в частности, с учетом кризиса в экономике.

Современные подходы к моделированию уровня обеспечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов не пригодны для российских условий. Согласно анализу, проведенному в диссертации, они не корректно учитывают также возрастающий уровень потерь по ипотечным кредитам в условиях кризиса в российской экономике, что является их недостатком.



Разработанная модель поправки в оценку вероятности дефолта заемщика, учитывающей кризисное состояние экономики, интегрирована в модель оценки уровня обеспечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов.

Построенная на основе базовой модели MILAN модель оценки уровня обеспечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов была апробирована на четырех пулах ипотечных кредитов, выданных коммерческим банком Российской Федерации.



Скачать полный текст автореферата диссертации Смоляк И. А. Моделирование обепечения портфеля секьюритизированных ипотечных кредитов. 2013 - файл pdf, 26 с.


Вернуться в каталог диссертаций по банковскому делу


На данном сайте 4 раздела:


1. Учебники по менеджменту и экономике


2. Информация для самообразования, для рефератов и курсовых работ


3. Готовые дипломы


4. Диссертации


Полные тексты всех документов выложены в открытый досуп.

Перед скачиванием вы можете посмотреть оглавление документа.


А также платные услуги:
Рерайт дипломов

Подбор информации по заданной теме

Создание и продвижение сайтов




МЕНЕДЖЕР! Развивай профессиональные навыки.

СТУДЕНТ! Пиши оригинальные рефераты и курсовые работы.

ПРЕПОДАВАТЕЛЬ! "Украшай" лекции актуальными примерами и фактами.


УНИКАЛЬНЫЕ СБОРНИКИ ИНФОРМАЦИИ


БЕСПЛАТНО




Подберем информацию по заданной вами теме
Примеры работ
Пишите на
do-site@yandex.ru








Вернуться в каталог диссертаций по банковскому делу


Материалы для самообразования, для рефератов и контрольных


Учебники по экономике и менеджменту - тематический каталог учебников


Алфавитные каталоги: По авторам     По названиям     Комментарии к законам     Шпаргалки для студентов


Готовые дипломы     Рерайт дипломов     Диссертации